一天，小毛虫和小蚂蚁一起出来玩。
他们找到了半个蛋壳，又找到了一根小楠木枝，他们把楠木枝和蛋壳架在一起，组成了跷跷板，小蚂蚁总是被翘到天上，小巧的蚂蚁对肥大的毛虫说：“你怎么长膘了?”，毛虫回答：“我也不知道，也许是我不想甩膘吧。”
过了一会儿，他们玩腻了，他们想玩气球，聪明的小蚂蚁想出了一个好办法，他说：“可以找一个气球，再把蛋壳挂上面，找一团火把木球点燃，夹在钳子里，挂在气球上，再给气球加满氦气，由于热空气比冷空气轻，氦气密度比较小，所以就可以飞起来了。”他们听了蚂蚁的话，果然飞起来了，小蝴蝶和热气球一起飞起来了。
忽然，天空下起了倾盆大雨，气球爆了，蛋壳翻了过来，他们正好在蛋壳底下，躲过了一劫，而蛋壳还可以遮风避雨，还真不错呢!
晚上，它们把蛋壳翻了过来，成了小床，树叶飘了下来，成了柔软的被子。